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matlab中如何运用MFEToolbox做DCC-MVGARCH模型
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这个包中好像没有这个模型了吧？
magicsun 发表于
这个包中好像没有这个模型了吧？那现在那个包里有这个模型啊 ？求解啊
好像原先MFE的前版本，USCD中有。
magicsun 发表于
好像原先MFE的前版本，USCD中有。兄弟 啊& &能不能给我发一个过来啊 ！
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紧急求助MATLAB用法[parameters,loglikelihood,Ht,Qt,stdresid,likelihoods,stderrors,A,B,jointscores]=dcc_mvgarch([x,y],1,1,1,1)输出参数中A,B，jintscores分别是什么意思？如运行结果A=0.430.2486900 ...
紧急求助MATLAB用法 [parameters, loglikelihood, Ht, Qt, stdresid, likelihoods, stderrors, A,B, jointscores]=dcc_mvgarch([x,y] ,1,1,1,1) 输出参数中A,B，jintscores 分别是什么意思？
如运行结果
A= 0.43 0. 0 0 0
0.6 0. 0 0 0
0.84 0. 0 0 0 0 0 0
0.03 0. 0 0 0
0.2 0. 0 0 0
0.14 0. -0.038581
-0......465
如何解释？
B= 0.01 0.35 0.43 -0...4 0.033 0...536 0.6 0.719 0.368 -0..35 0...801 1.28 -0..59 0..7 1.1 -0..43 0...1 3.591 0.1204 0.1928 -0....4867 0..02 0.71 -0..033422 个数字怎么解释，表示什么意思，有什么用途希望高手指点,谢谢！ 本文来自: 人大经济论坛 详细出处参考：;page=1&fromuid=773437
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加入经管之家，拥有更多权限。DCC-MVGARCH模型计算方法研究及在金融市场中的应用--《暨南大学》2006年硕士论文
DCC-MVGARCH模型计算方法研究及在金融市场中的应用
【摘要】：本论文是在导师王斌会教授的广东省自然科学基金项目《统计预测方法的算法研究及计算机实现》(课题编号：)的基础上进行的对多变量GARCH模型的研究。
近二十多年来，时间序列计量模型得到很大的发展，在国外被广泛运用于各个领域，特别是在债券、股票等有价证券市场，为市场营运者和风险管理人员的预测和决策提供了非常有价值的信息，成为研究者和金融市场分析家不可或缺的工具。当前，用于研究金融市场收益率波动最为常用的是GARCH族模型。然而，随着经济发展的全球化，各国金融市场间的联系越来越密切，研究各地区金融市场之间的相互关系变得十分必要。为了研究多个金融市场的相互关系，就需要将单变量GARCH模型扩展成多变量GARCH模型。常用的多变量GARCH模型主要有VECH模型、对角VECH模型、BEKK模型、CCC模型等，但它们普遍存在待估参数过多、计算过于复杂、经济意义不明确等缺点，而Engle(2001)提出的动态条件相关多变量GARCH模型(DCC—MVGARCH)就很好地弥补了这些缺陷。目前，在我国对多变量GARCH模型算法研究、软件实现方面都没有形成较完整的体系，对于DCC—MVGARCH模型的算法、程序实现及其在金融市场中的应用方面也没有进行综合的研究。
基于上述原因，本论文首先对过去几种常用的多变量GARCH模型进行综述和计算方法研究，引入Engle提出的DCC-MVGARCH模型，并对它进行算法研究和MATLAB程序实现；然后用DCC—MVGARCH模型做实证研究，分析不同地区股票市场间和同一地区不同股票市场间的波动相关性变化，进而了解各市场的波动变化与波动关系；由于波动的变化会影响到投资组合的风险，而市场间的相关性变化则会影响到避险策略，因此，论文还比较了在不同时期、不同政策信息影响下，由动态相关系数DCC和常相关系数CCC所估算出的VaR值的大小。
【关键词】：
【学位授予单位】：暨南大学【学位级别】：硕士【学位授予年份】：2006【分类号】：F830.9;F224【目录】：
Abstract5-7
第1章 DCC-MVGARCH模型的研究背景7-14
1.1 单变量GARCH模型的发展7-8
1.2 多变量GARCH模型的发展和研究现状8-10
1.2.1 多变量GARCH模型的发展8-9
1.2.2 多变量GARCH模型的研究现状9-10
1.3 DCC-MVGARCH模型的提出10-11
1.4 论文的研究目的和研究框架11-14
1.4.1 研究目的11-13
1.4.2 论文研究框架13-14
第2章 几种常用多变量GARCH模型的概述14-20
2.1 VECH模型14-15
2.2 对角VECH模型15-16
2.3 BEKK模型16
2.4 常相关多元GARCH模型(CCC-MVGARCH)16-20
2.4.1 CCC-MVGARCH模型流程图18
2.4.2 CCC-MVGARCH模型的主要MATLAB程序18-20
第3章 DCC-MVGARCH模型研究20-29
3.1 DCC-MVGARCH模型的产生背景和概念20-21
3.1.1 DCC-MVGARCH模型的产生背景20-21
3.1.2 DCC-MVGARCH模型的概念21
3.2 DCC-MVGARCH模型的原理21-26
3.2.1 DCC-MVGARCH模型及参数估计21-24
3.2.2 DCC-MVGARCH模型的几个特性24-26
3.3 DCC-MVGARCH模型的算法和MATLAB程序26-27
3.3.1 DCC-MVGARCH模型的算法流程图26
3.3.2 DCC-MVGARCH模型的主要MATLAB程序26-27
3.4 动态相关系数(DCC)的假设检验27-29
第4章 DCC-MVGARCH模型在金融市场中的实证分析29-50
4.1 DCC-MVGARCH模型在金融市场中的应用29-30
4.2 多个地区股票市场收益率波动相关性实证研究30-45
4.3 同一地区不同股票市场间的动态相关性研究45-50
4.3.1 DCC-MVGARCH模型在沪市中的动态相关性研究45-46
4.3.2 CCC和DCC系数在VaR计算中的应用及比较46-49
4.3.3 实证分析结论49-50
第5章 结论与展望50-52
5.1 论文总结50
5.2 论文特色50-51
5.3 未来研究展望51-52
参考文献52-54
附录:相关源程序(一部分)54-60
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各位大侠：
& && & 小弟刚学MATLAB，编程不会，就想用UCSD的GARCH包中的DCC-GARCH建立一个二元的GARCH模型。
& && & DCC-GARCH要分为两个步骤来估计，第一步使用一元GARCH 模型对各变量进行估计;第二步是使用前一步骤所得的标准化残差来估计条件相关系数( 条件协方差) 。小弟已经使用EVEIWS将第一步做出来了，获得了第二步所要求的标准化残差。
& && &&&小弟不明白的是，在使用UCSD GARCH包的时候，是将在做GARCH模型之前的时间序列输入MATLAB，还是将第一步所得的标准化残差输入MATLAB作为DATA，来进行DCC-GARCH的估计呢？
& && &&&如果是将原始时间序列输入MATLAB，那么在估计DCC-GARCH时，怎样将UCSD GARCH包中估计DCC GARCH默认的fattailed_garch，改为GARCHPQ或者是EGARCH呢？
& && &&&上传DCC_MVGARCH.MAT一个，希望高手解答！！！
20:25:15 上传
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自己顶一下先，高手来解答下啊
高手们啊，解答下啊
帮你顶一下~
可以用R做。。。不知道你有没有兴趣
做一名勇敢的骑士，打破黑暗的束缚
还可以用OX来做
还可以用OX来做
可以用STATA做
用标准化残差
标准化残差输入MATLAB的。
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暨南大学硕士论文
第 1 章??DCC-MVGARCH 模型的研究背景
1.1?单变量 GARCH 模型的发展?
金融市场中的一个常见的现 象是股价或者其他类似的金融产品价 格的
它们的随机扰动项的方差也随着时间变化而变化,这就是时间序列的异方
在 差性。 70 许多学者就开始尝试用不同的模型和方法来解决这一 年代末,
问题。异方差建模为市场波动性刻画、风险描述与防范以及资产定价等提
供了有力的工具,并成为计量经济学和金融研究的热点之一。1982 年,恩
格尔教授开创性地引入 ARCH 为刻画 模型来刻画金融资产的价格变动行为,
这类现象,他假设价格时间序列随机扰动项的条件方差是过去随机扰动项
ARCH 模型由于明确的经济涵义及对市场波动的准确刻画,得到了广泛
的应用,并证实了其有效性。后来相继产生了许多相关理论及应用方面的
研究成果,使这一领域的研究和探讨不断深入。其中,恩格尔的学生鲍勒
斯利夫Bollerslev,1986引入的广义 ARCH 模型 (即 GARCH 模型) 是对 ARCH
GARCH 同时 模型影响最大的拓展研究, 模型除了考虑扰动项的滞后期之外,
也 加 入 了 扰 动 项 条 件 方 差 的 滞 后 期 。 此 后 , 恩 格 尔 、 利 林 Lilien 和 罗 宾
Robins等人先后对 ARCH 模型作了改进,提出 ARCH-M、EGARCH、FIGRCH
成了一套比较完整的 ARCH 族计量模型体系。由于 ARCH 模型较好地刻画了
易变性数据的特征,被广泛用于宏观经济学和金融经济学的实证研究,比
如用于验证市场有效性假说,探讨最优动态无风险决策(或小风险决策) ,
研究汇率变动与一国或多国货币政策的关系等。此外,ARCH 模型还大量用
于债券、股票等有价证券市场的预测和决策,成为研究者和金融市场分析
家不可或缺的工具。下面简单介绍 ARCH 模型和 GARCH 模型。1
模型构 ARCH 等
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